공정가치 측정 | 2. 측정

 공정가치측정은 자산을 매도하거나 부채를 이전하는 거래가 다음 중 어느 하나의 시장에서 이루어지는 것으로 가정한다.

 

1. 자산이나 부채의 주된 시장
2. 자산이나 부채의 주된 시장이 없는 경우에는 가장 유리한 시장 

 

 주된 시장(principal market)은 해당 자산이나 부채에 대한 거래의 규모와 빈도가 가장 큰 시장을 말한다. 가장 유리한 시장(most advantageous market)은 거래원가나 운송원가를 고려했을 때 자산을 매도하면서 수취하는 금액을 최대화하거나 부채를 이전하면서 지급하는 금액을 최소화하는 시장을 말한다.

 

 자산이나 부채의 공정가치를 측정하기 위하여 사용되는 주된 (또는 가장 유리한) 시장의 가격에서 거래원가는 조정하지 않는다. 거래 원가는 다른 기준서에 따라 회계처리한다. 

 

 거래원가는 운송원가를 포함하지 않는다. 위치가 자산(예를 들면, 상품의 경우)의 특성이라면 현재의 위치에서 그 시장까지 자산을 운송하는 데 발생하게 될 원가가 있을 경우 주된 (또는 가장 유리한) 시장의 가격에서 그 원가를 조정한다.

 

1. 공정가치를 측정할 때 운송원가는 차감하고, 거래원가는 차감하지 않는다.

2. 가장 유리한 시장인지 여부를 판단할 때는 운송원가와 거래원가를 차감하여 결정한다.

 

 반증이 없는 한, 자산을 매도하거나 부채를 이전하기 위해 통상적으로 거래를 하는 시장을 주된 시장 또는 가장 유리한 시장(주된 시장이 없는 경우)으로 간주한다.

 

 상이한 활동을 하는 다른 기업은 다른 시장에 접근할 수도 있기 때문에 동일 자산이나 부채에 대한 주된(또는 가장 유리한) 시장은 기업별로 다를 수 있다. 따라서 주된(또는 가장 유리한) 시장은 기업의 관점에서 고려되며 이에 따라 다른 활동을 하는 기업 간의 차이는 허용된다.

 

 자산이나 부채에 대한 주된 시장이 있는 경우에는 다른 시장의 가격이 측정일에 잠재적으로 더 유리하다고 하더라도, 공정가치 측정치는 주된 시장의 가격(그 가격이 직접 관측가능하거나 혹은 다른 가치평가기법을 이용하여 추정이 되더라도)을 나타내도록 한다.

 

 측정일에 그 시장에 접근할 수 있어야 하지만, 그 시장의 가격에 근거하여 공정가치를 측정할 수 있도록 측정일에 특정 자산을 매도할 수 있거나 특정 부채를 이전할 수 있어야만 하는 것은 아니다. 측정일에 자산의 매도나 부채의 이전에 대한 가격결정 정보를 제공할 수 있는 관측가능한 시장이 없더라도, 공정가치측정은 자사늘 보유하거나 부채를 부담하는 시장참여자의 관점에서 고려된 거래가 측정일에 이루어진다고 가정한다.